Ключевые факты
- UBS Group AG готовится предложить торговлю биткоином избранной группе клиентов частного банка в Швейцарии, что знаменует значительный сдвиг в институциональном принятии криптовалют.
- Банк рассматривает возможность партнерства с внешними поставщиками услуг для исполнения сделок, хранения активов и обеспечения соответствия требованиям, а не создания полного стека цифровых активов собственными силами.
- Услуга изначально будет доступна только швейцарским клиентам, с возможным расширением в Азиатско-Тихоокеанский регион и США в зависимости от регуляторной ясности и спроса клиентов.
- UBS в настоящее время управляет примерно $4,7 трлн активов по состоянию на 30 сентября, что делает его крупнейшим в мире управляющим активами.
- Предлагаемая услуга изначально позволит клиентам, соответствующим критериям, покупать и продавать биткоин (BTC) и эфириум (ETH) – два крупнейших цифровых актива по рыночной капитализации.
- В ноябре 2023 года UBS разрешил состоятельным клиентам в Гонконге торговать криптовалютными биржевыми фондами (ETF), но не предложил прямую торговлю спотовыми криптовалютами.
Краткое резюме
UBS Group AG готовится предложить торговлю биткоином избранной группе клиентов частного банка в Швейцарии, что знаменует значительный сдвиг в институциональном принятии криптовалют. Согласно отчетам, швейцарский банковский гигант ведет переговоры о запуске предложения по торговле криптовалютами в течение нескольких месяцев.
Услуга изначально будет доступна небольшому подмножеству клиентов частного банка Швейцарии, с более широким внедрением на более позднем этапе. Это развитие представляет собой одно из самых существенных шагов крупного мирового банка в сфере прямых услуг по торговле криптовалютами.
Модель партнерства
UBS, как сообщается, рассматривает возможность партнерства с внешними поставщиками услуг, а не создания полного стека цифровых активов собственными силами. Этот подход, основанный на партнерстве, позволит банку предложить доступ к криптовалютам, ограничивая риски баланса и операционную сложность.
Банк в настоящее время находится в процессе выбора внешних партнеров для обработки критически важных функций, включая:
- Услуги исполнения сделок
- Решения для хранения цифровых активов
- Соответствие требованиям и регуляторный надзор
- Поддержку операционной инфраструктуры
Эта стратегия отражает подходы, принятые другими крупными финансовыми институтами, входящими в пространство цифровых активов, особенно теми, которые стремятся соответствовать строгим капитальным требованиям в рамках базельской системы III. Партнерская модель позволяет традиционным банкам выходить на рынок криптовалют, не беря на себя полную операционную нагрузку по прямому управлению цифровыми активами.
"В рамках стратегии цифровых активов UBS мы активно отслеживаем развитие событий и изучаем инициативы, отражающие потребности клиентов, регуляторные изменения, рыночные тенденции и надежные механизмы управления рисками."
— Представитель UBS
Начальный охват и активы
Предлагаемая услуга изначально позволит клиентам, соответствующим критериям, покупать и продавать биткоин (BTC) и эфириум (ETH) – два крупнейших цифровых актива по рыночной капитализации. Дополнительные активы не обсуждались, что свидетельствует об измеренном, консервативном подходе к предложению цифровых активов.
UBS не приняла окончательное решение о внедрении, и планы остаются предметом нескольких критических соображений:
- Требования к регуляторному одобрению
- Оценки операционной целесообразности
- Протоколы управления рисками
- Анализ рыночного спроса
Историческая позиция банка по отношению к криптовалютам была заметно осторожной. В ноябре 2023 года UBS разрешил состоятельным клиентам в Гонконге торговать криптовалютными биржевыми фондами (ETF), присоединившись к конкурентам, таким как HSBC, но не предложил прямую торговлю спотовыми криптовалютами. Эта новая инициатива представляет собой существенное расширение их услуг по цифровым активам.
Потенциал глобального расширения
Хотя начальный запуск будет сосредоточен исключительно на Швейцарии, есть указания на то, что UBS рассматривает возможность расширения услуги в другие регионы. Азиатско-Тихоокеанский регион и США упоминаются как потенциальные рынки для будущего расширения в зависимости от регуляторной ясности и спроса клиентов.
Масштабы этого потенциального расширения значительны. UBS в настоящее время управляет примерно $4,7 трлн активов по состоянию на 30 сентября, что делает его крупнейшим в мире управляющим активами. Даже ограниченное предложение криптовалют небольшому подмножеству клиентов может представлять собой значительный шаг к более широкому институциональному принятию биткоина в рамках традиционного частного банкинга.
Представитель банка отказался комментировать конкретные детали отчета, но подтвердил, что UBS продолжает изучать инициативы, связанные с цифровыми активами. Этот измеренный подход отражает сложную регуляторную среду, окружающую услуги криптовалют в разных юрисдикциях.
Институциональный контекст
Это развитие происходит на фоне растущего институционального интереса к цифровым активам. Модель, основанная на партнерстве, которую UBS, как сообщается, рассматривает, позволяет традиционным финансовым институтам ориентироваться в сложном ландшафте криптовалют, сохраняя свои основные принципы управления рисками.
Используя внешний опыт для хранения и исполнения сделок, банки могут предложить клиентам доступ к цифровым активам без разработки совершенно новой инфраструктуры. Этот подход стал все более популярным среди традиционных финансовых институтов, стремящихся войти в пространство криптовалют, управляя при этом регуляторными и операционными рисками.
В рамках стратегии цифровых активов UBS мы активно отслеживаем развитие событий и изучаем инициативы, отражающие потребности клиентов, регуляторные изменения, рыночные тенденции и надежные механизмы управления рисками.
Признание банком важности распределенной технологии реестра свидетельствует о долгосрочном стратегическом интересе к финансовым услугам на базе блокчейна, выходящем за рамки простой торговли криптовалютами.
Перспективы
Потенциальный запуск услуг по торговле биткоином UBS Group AG представляет собой значительную веху в институциональном принятии криптовалют. Хотя планы остаются предметом регуляторных, операционных и рисковых соображений, этот шаг сигнализирует о растущем признании цифровых активов в рамках традиционного банковского дела.
Ключевые факторы, за которыми стоит следить, включают:
- Окончательный выбор партнеров и структуру услуги
- Регуляторные одобрения в Швейцарии и потенциальных рынках расширения
- Спрос клиентов и показатели внедрения среди клиентов частного банка
- Конкурентные ответы других крупных управляющих активами
Будучи одним из крупнейших в мире управляющих активами с $4,7 трлн активов под управлением, вход UBS в прямую торговлю криптовалютами может ускорить более широкое институциональное принятие и потенциально повлиять на регуляторные подходы на ключевых финансовых рынках.
Часто задаваемые вопросы
Что UBS планирует в отношении торговли криптовалютами?
UBS Group AG готовится предложить торговлю биткоином избранной группе клиентов частного банка в Швейцарии. Банк рассматривает возможность партнерства с внешними поставщиками услуг для исполнения сделок, хранения активов и обеспечения соответствия требованиям, а не создания полного стека цифровых активов собственными силами.
Почему это развитие значимо?
Это представляет собой существенный шаг к более широкому институциональному принятию цифровых активов в рамках традиционного частного банкинга. Будучи крупнейшим в мире управляющим активами с $4,7 трлн активов, вход UBS в прямую торговлю криптовалютами может ускорить массовое принятие и повлиять на регуляторные подходы.
Что будет дальше?
Услуга остается предметом регуляторных, операционных и рисковых соображений, и окончательное решение о внедрении еще не принято. Если будет одобрено, предложение изначально запустится в Швейцарии с возможным расширением в Азиатско-Тихоокеанский регион и США в зависимости от регуляторной ясности и спроса клиентов.
