Внутри квантового мира: секреты успеха от топ-менеджеров

Высокоставленная охота за талантами

Мир систематической торговли переживает беспрецедентную конкуренцию. По мере расширения операций ведущих хедж-фондов и фирм высокочастотной торговли спрос на математиков, физиков, специалистов по данным и инженеров достиг новых высот.

Этот спрос еще больше усилился с появлением ИИ-лабораторий, которые обладают капиталом в десятки миллиардов долларов и могут перебивать ставки даже самых устоявшихся финансовых компаний. Для тех, кто рассматривает карьеру в этой сфере, финансовые стимулы никогда не были лучше. Квантовые стажеры в таких фирмах, как Jane Street, теперь могут зарабатывать десятки тысяч долларов за лето, что эквивалентно базовой зарплате в $300 000, в то время как новые выпускники в ведущих фирмах могут видеть компенсационные пакеты свыше $500 000.

Однако техническое превосходство не гарантирует успеха. Долгосрочное пребывание в такой конкурентной сфере требует навыков, которые часто упускаются из виду или недостаточно обсуждаются. Руководители из таких фирм, как Cubist, Tower Research и Schonfeld, поделились ключевыми инсайтами о том, что на самом деле нужно для успеха в этой отрасли.

За алгоритмом: человеческий элемент

Хотя количественный анализ, программирование и знание рынка составляют основу профессии, способность общаться и сотрудничать отделяет хороших от великих. Джон Когман, главный инвестиционный директор Tower Research, утверждает, что проблема не только в поиске технически одаренных людей, но и в тех, у кого есть правильный характер и социальный интеллект.

По словам Когмана, количественное превосходство может быть легко подорвано неспособностью общать идеи другим отделам, отчуждением коллег или разрушением под рыночным давлением. Он отмечает, что те, кто застревает в своей карьере, часто не обладают самосознанием.

"Никто, даже квантовые боги среди нас, не велик во всем."

Полный пакет для кванта, по мнению Когмана, включает сочетание технических навыков с трансляционными навыками — такими как коммуникация и адаптивность — и поведенческими навыками, такими как устойчивость и последовательность. Реальность такова, что количественная торговля — это высококоллективное предприятие, и "одиночные гении" не идут на пользу бизнесу.

Сила любознательности и структуры

При собеседовании с кандидатами Джеффри Лопрет, глава Cubist Systematic Strategies, ищет не только суть. Он отдает приоритет кандидатам, обладающим структурированным мыслительным процессом и способным четко артикулировать ценность, которую они добавили в предыдущих ролях. Подлинная страсть к работе является ключевым показателем потенциального успеха.

Лопрет отмечает, что если кандидат может объяснить, почему сочетание количественного анализа, программирования и знания рынка является захватывающим, это обычно отражает его страсть. Учитывая распространенность строгих, длительных соглашений о неконкуренции в отрасли, он также стремится понять, как кандидаты планируют структурировать свое время отпуска и какие навыки они будут развивать в этот период.

Аналогично, Майк Тиано, заместитель главы систематических стратегий в Schonfeld, ищет одержимую любознательность к проблемам, особенно за пределами финансов. Он считает, что такие дисциплины, как физика, гидромеханика и биологическая эволюция, предлагают рамки решения проблем, которые могут быть применены к систематической торговле, от генерации альфа-сигналов до исполнения сделок.

• Способность сосредотачиваться на проблеме в течение длительных периодов
• Терпение для разбора сложных вопросов на управляемые части
• Готовность черпать вдохновение из других научных полей

Уроки жизни от торговых титанов

Принципы систематической торговли часто выходят за рамки финансовых рынков и распространяются на жизненные решения. Джефф Ясс, основатель Susquehanna International Group, утверждает, что общество переоценивает математический анализ и недооценивает необходимость понимания вероятностей. Он считает, что изучение вероятности и статистики необходимо для любого, кто хочет быть принимающим решения в условиях неопределенности.

Ясс указывает на распространенный парадокс в человеческом поведении: люди тратят чрезмерное время на анализ незначительных финансовых решений, уделяя мало внимания крупным жизненным выборам, таким как выбор супруга. Он советует прагматичный подход к отношениям, предлагая задать друзьям один критический вопрос.

"Не выходите замуж за того, кого ваши друзья считают чокнутым."

Он рекомендует спрашивать друзей — желательно анонимно — "Я делаю гигантскую ошибку?", чтобы избежать ловушек вовлечения с неподходящим человеком. Тем временем Гэппи Палеолого из Balyasny Asset Management предлагает совет тем, кто сталкивается с профессиональным отказом, отмечая, что финансы построены на том, чтобы быть правым лишь немного чаще, чем ошибаться.

Найм на потенциал, а не только на родословную

Хотя многие квантовые фирмы известны наймом медалей Международной математической олимпиады, некоторые придерживаются другого подхода. Джереми Рефф, глава рекрутинга в D.E. Shaw, объясняет, что компания часто нанимает людей из нетрадиционных backgrounds, включая академиков, врачей и ветеранов.

Рефф отмечает, что найм извне отрасли может обходиться дороже на начальном этапе обучения, но обычно приносит сильную отдачу на инвестиции. Он подчеркивает преимущества наличия мировоззрения новичка и объясняет, что процесс собеседования в D.E. Shaw направлен на оценку творческих способностей и обучаемости.

Компания использует тысячи показателей успеха и гарантирует, что никто не нанимается исключительно на основе резюме. Этот акцент на потенциале, а не только на прошлом опыте, позволяет компании строить разнообразную и устойчивую команду, способную справляться со сложностями рынка.

Ключевые выводы для успеха

Процветание в высоконапряженной среде систематической торговли требует многогранного набора навыков. Хотя техническое мастерство является входным билетом, именно сочетание поведенческих и трансляционных навыков обеспечивает долговечность и успех.

По мере развития отрасли с интеграцией ИИ и ростом конкуренции способность адаптироваться, сотрудничать и поддерживать любознательный, структурированный образ мышления останется бесценной. Будь то управление финансовыми рынками или личные жизненные решения, принципы вероятности, терпения и самосознания являются основой для принятия обоснованных решений.